Что делать, если данные не совпадают с личным кабинетом брокера

Разбираем самые частые причины расхождений стоимости портфеля, средней цены активов и показателей доходностей между Firewire и приложением вашего брокера.

Причина 1. Разные формулы расчета доходности

Это самое частое расхождение. Большинство брокерских приложений используют простую (иногда называют «бумажную») формулу расчета доходности:

Доходность = (Текущая стоимость - Все пополнения + Все выводы) / Все пополнения

Эта формула дает сильные искажения, если вы активно вводите и выводите средства. Например, если вы пополнили счет на 1 млн рублей, заработали 100 тыс. рублей (10% прибыли), а затем вывели 900 тыс. рублей, брокерское приложение может показать некорректную доходность (до 100%), хотя фактически вы заработали те же 10%.

Firewire использует профессиональные финансовые методы:

• XIRR (внутренняя норма доходности): учитывает точные даты и величины каждого движения денежных средств.
• TWR (доходность, взвешенная по времени): полностью исключает влияние ваших вводов и выводов средств, показывая чистую эффективность выбранной стратегии.

Причина 2. Учет дивидендов и купонов

Некоторые брокерские приложения не учитывают выплаченные дивиденды или купоны в графиках исторической доходности (или учитывают их только в момент зачисления на счет, а затем «забывают» при расчете доходности конкретной бумаги).

Firewire импортирует все купоны и дивиденды из отчетов или API, корректно распределяя их по активам. Это увеличивает показатель совокупного дохода портфеля по сравнению с тем, что показывает брокер.

Причина 3. Налоги и скрытые комиссии

Брокеры могут отображать доходность позиций «грязными» — без учета удержанного налога (НДФЛ) при выводе средств или в конце года, а также без учета комиссий за ведение счета, депозитарное обслуживание или маржинальное кредитование (шорты, плечи).

Firewire импортирует абсолютно все списания, включая налоги и любые комиссии брокера, уменьшая на эту величину чистую прибыль, чтобы вы видели реальный финансовый результат.

Причина 4. Разница в методах расчета средней цены

Брокеры могут рассчитывать среднюю цену позиции по методу FIFO (First In, First Out) или по методу средней взвешенной цены. Кроме того, при частичной продаже позиции брокер фиксирует прибыль, сбрасывая историю покупок по FIFO. Firewire рассчитывает средневзвешенную цену покупки всех находящихся в портфеле бумаг с учетом затраченных на них средств и уплаченных комиссий, что точнее отражает цену безубыточности (break-even).